Skip to main content

Bank of America Tells Clients from Blacklisted Nations to Turn Over More Records

In the first trial of its kind, a federal court said Monday that Arab Bank is liable for deaths caused by Hamas and a Saudi charity that used its accounts to reward terrorism.

Bank of America money laundering


A jury in the Eastern District of New York ruled in the decade-old case that the Amman-based financial institution should pay the families of individuals killed by Hamas in reparation for providing banking services to the group's leaders and facilitating payments to relatives of suicide bombers.

Using Arab Bank accounts, the Saudi Committee in Support of the Intifada Al Quds offered the payments as a reward to the families of any Palestinian terrorist, regardless of group affiliation, according to the plaintiff's attorneys, who said the program functioned with the financial institution's consent.

The bank, which is planning to appeal, said in a lengthy rebuttal that earlier court sanctions had prevented it from sharing exculpatory evidence. In June, the U.S. Supreme Court rejected a petition by Arab Bank to review sanctions allowing a jury to infer possible wrongdoing from the institution's refusal to turn over requested financial data.

For international financial institutions serving clients in conflict zones, the decision is a "shot over the bow," according to Dennis Lormel, former head of the FBI's Terrorist Financing Operations Section, who characterized the evidence against Arab Bank as "overwhelming."

The decision is the most high-profile ruling to date for a raft of civil lawsuits attempting to hold banks liable under the U.S. Anti-Terrorism Act. But that doesn't mean it will serve as a precedent for other cases, according to Prof. Jimmy Gurule, a University of Notre Dame law professor who served as an expert consultant for the plaintiffs.

Unlike litigation against other financial institutions, the plaintiffs predicated their complaint on the facilitation of a benefits program for the family of Hamas suicide bombers rather than the provision of basic banking services, said Gurule, a former U.S. Treasury Department undersecretary of enforcement.

"The jury ruled that these benefits programs incentivized the recruitment of terrorism and the facilitation of future terrorist attacks. Its ruling doesn't mean that every financial service that a bank provides will spell trouble for them going forward," he said.

In the 2004 complaint, plaintiffs cited the deaths of loved ones in suicide-bomb attacks in Israeli restaurants and buses in the early 2000s. The attacks resulted in the "killing, attempted killing and maiming of scores of American citizens in Israel since September 2001," they said.

Although the first trial of its kind, the case is certainly not the last, according to Lormel.

"I guarantee you this is not the last case you're going to see," he said, citing another lawsuit advancing toward trial.

Comments

Popular posts from this blog

Кокаин попал в меня во время секса

Чемпион мира по прыжкам с шестом Шон Барбер не нарушил спортивных правил и имел право выступать на Олимпиаде в Рио-де-Жанейро, несмотря на положительную допинг-пробу на кокаин. Как заявила Федерация легкой атлетики Канады, наркотик попал в организм спортсмена без его ведома.

В случае признания виновным Барберу угрожала дисквалификация со стороны Канадского центра по этике в спорте сроком до двух лет. Комиссии, рассматривавшей его дело 5 августа, он сообщил, что наркотик попал в его организм через поцелуй.

22-летний атлет рассказал, что вечером накануне национального отборочного турнира Олимпиады-2016 он разместил анкету на сайте знакомств в интернете, где написал, что ищет случайной связи с девушкой "чистой от наркотиков и болезней".

Как выяснилось в ходе разбирательства, Барбер искал секса для того, чтобы снять нервное напряжение. Женщина, с которой он имел контакт, пояснила, что употребляла наркотик перед свиданием, а во время их встречи поцеловала атлета несколько раз, н…

Как работает обнальный бизнес

Пролог: Ни для кого не секрет, что скачать деньги в сети интернет через ботнет - это один из самых, а вероятнее всего самый прибыльный вид онлайн бизнеса в сети. Естественно, ходят легенды о кренделях небесных о том, что кому-то где-то удалось скачать деньги себе на счёт в размере восьмизначных сумм. Кому-то это удается сделать, как например это произошло с центробанком Киргизии, откуда нечаянно утекло 20M USD. Каждый хочет получить кусок этого пирога. 


В этом бизнесе люди делятся на два сорта:

Нальщики: Изначально это амбициозные сукины дети, которые хотят много и сразу и ничего не умеют. Большинство нальщиков в нынешнее время тупо покупают корпы и налят по картам. Раньше, чтобы стать нальщиком нужно было самому отыскать "низкого" номинала на роль директора, найти ещё одного номинала, который с генеральной доверенностью от директора будет открывать ООО и счёт в банке, нужны люди в банке, которые смогут помочь с заказом энной суммы, и желательно хороший тыл. Слава богу это в п…

Как найти заливщика на карту

Своего первого реального заливщика, который показал мне как можно скачать деньги в интернет с банковских счетов, я нашел случайно, когда еще трудился в Укртелекоме сменным инженером немного подрабатывая продавая трафик налево, но потом этот человек отошел от дел в связи со слишком уж скользкой ситуацией в данной сфере, и я решил поискать партнера на форумах, разместив рекламу на трёх электронных досках объявлений. Честно говоря поначалу даже был готов сразу закинуть 500 000 гривен в Гарант, но потом призадумался, а стоит ли?

Ко мне начал обращаться народ обращается разных категорий

1. Дебильная школота, которая что-то любит повтирать про свою серьезность и просит закинуть 10 000 USD им на Вебмани в качестве аванса 
2. Реальные мэны, которые льют сразу большую сумму по SWIFT без разговоров про гарантии и прочую шнягу, но после того, как им отдаёшь нал, они сразу пропадают, суть данных действий я так и не понял. зачем пропадать, если всё прошло гладко? 3. Мутные личности, берущие реквизиты …

Обзор инжектов и автозаливов

Не так давно в украинском сегменте интернета появился новый сервис по написанию автозаливов (АЗ) и инжектов. 

Судя по рекламным объявлениям ребята работают более двух лет в этой сфере и гарантируют высокое качество выпускаемого программного продукта, с возможностью реализовать практически любые задумки заказчика.

Основной спектр услуг этой компании довольно большой.

GRABBER
Баланс
Залив – АЗ любой сложности, независимо от того что нужно для залива (актив и пассив)
Данные на вход 
Обходы на входе 
Обходы внутри (токена, ридера и так далее, даже если валид тайм меньше минуты)
Реплэйсеры 
Подмены баланса любой сложности, с проверкой списания, расчетом баланса в траншах

ADMIN PANEL
Grabber
АЗ
Обходов
Подмен и всего остального

С каждым новым инжектом база технологий совершенствуется, имеется множество уникальных js прототипов, php фрэймворков и т.д., ниже представленная коллекция постоянно пополняется новыми и свежими идеями.  Они больше не используют куки, ajax в обычном смысле его понимания, - можете заб…

Things you need to know about structured settlement payments

Structured settlement payments can help a lot in receiving some good amount of money on a periodic basis to meet your income to cover for some of the unexpected expenses. These settlements are usually made to benefit people who are undergoing medical treatment and are probably unable to work during the process. Therefore, to make the ends meet while also covering for the medical expenses, these structured settlement deal is a great way to stay tension free during the whole period. 

People who have these structured settlements can however choose other option as well which is to sell the settlement for a lump sum amount. These decisions may come because of certain situations that many would fall in where they may need a large amount of cash at a short period of time. Now, remember that selling the settlements may serve you as a form of sacrifice since you are not getting the actual value of the settlement by selling it. If you are receiving periodic payments on a monthly basis, then a…